JPMorgan i Morgan Stanley podnieśli ceny docelowe dla Seagate i utrzymali Overweight (920 USD i 1 035 USD). Banki mówią o odbiciu cen HDD i wzroście marż — ale HDD to przecież cykliczny biznes i konkurencja SSD rośnie. Kto widzi tu dalszy potencjał, a kto myśli, że to już częściowo wycenione albo krótkoterminowe?
Jakie wskaźniki warto śledzić przy tej spółce — ASPy dysków, zapasy u dystrybutorów, marże? Ktoś ma pomysł, które raporty pokażą, że to nie jest tylko krótkie odbicie?
Moim zdaniem warto zwrócić uwagę — jeśli ceny HDD naprawdę idą w górę i marże rosną, to krótkoterminowo może być fajny impuls. Nie mówię kupuj bezmyślnie, ale sygnał jest pozytywny.
Osobiście poczekałbym na kolejne kwartalne dane i guidance. Może być tak, że część wzrostu jest już w cenie — lepiej zobaczyć potwierdzenie w wynikach, zanim podejmę decyzję.
Ja bym był ostrożny. HDD to cykl i może się szybko odwrócić, a długoterminowo SSD zabiera rynek. Podwyższone targety brokerów nie muszą oznaczać trwałego trendu.