Jabil poprawił prognozy zysku i przychodów, powołując się na mocne zamówienia z centrów danych. Czy to już trwały efekt rosnącego popytu na infrastrukturę AI, czy raczej jednorazowe przyspieszenie? Na co warto patrzeć, jeśli ktoś śledzi JBL albo cały łańcuch dostaw Apple’a?
Jakie wskaźniki warto śledzić teraz? Może backlog, CapEx klientów centrów danych i raporty kwartalne z segmentów motoryzacyjnego i "connected living"?
Dla mnie to raczej potwierdzenie, że AI realnie przekłada się na zamówienia — ale trzeba pilnować marż i ewentualnych problemów w łańcuchu dostaw.
Trudno się ekscytować na zapas — podwyższenie prognozy może być skokiem popytu, który się wypłaci. Obawiam się, że ryzyko skoncentrowanych klientów i cykliczność przemysłu wciąż jest spora.
Ja zwracam uwagę na to, że ostatni kwartał też był lepszy niż oczekiwano — to dobry sygnał, ale bez kilku kolejnych potwierdzeń trudno mówić o trwałej zmianie.